Les investissements en devise étrangère de la Chine diminuent, pour des motivations bien précises. Comme a annoncé Yi Gang, vice-gouverneur de la banque centrale du pays, il est difficile de diversifier les réserves parce que leur achat pourrait conduire vers une hausse des prix. Yi a repoussé les critiques que la State Administrator of Foreign Exchange de la Chine aurait dans le passé sous-estimé les flux de devise.

Yi a aussi annoncé que le cours d’appréciation du yuan est resté stationnaire aussi pour aider certains pays en voie de développement après la crise financière.  En tout cas l’appréciation de la devise est en ligne avec celui des autres pays en voie de développement, déjà depuis 2005.

Yi a annoncé que ses déclarations sur l’appréciation du yuan pourraient s’appliquer et au cours de la devise chinoise par rapport au dollar USA et au cours du yuan par rapport à une palette de devises réalisée sur base commerciale.

Donc après des années d’ancrage du yuan au dollar, Pékin a réévaluer sa devise en juin 2005 et lui a donc permis d’augmenter sa valeur de 21% par rapport à la devise américaine au cours des trois années suivantes, jusqu’en 2008. Les autorités ont effectivement vu une incrémentation de la valeur du yuan par rapport au dollar USA, au moins jusqu’au début de l’actuelle phase de récession globale. Depuis que la récession a commencé, elle pèse sur l’économie chinoise et n’a pas permis à la devise orientale de remonter, jusqu’en juin dernier.

Celle de Yi est une considération très importante, parce que la Chine bouge de grandes réserves de devise et le yuan est une devise qu’il faut bien tenir à l’œil si vous souhaitez investir en certaines devises comme le dollar australien AUD et le néozélandais. Donc, faites attention au démarches et aux décisions du pays orientale au cours des prochains jours.

Tout comme on l’a dit au cours des derniers articles, la stratégie de négociation ne se base pas sur le fait et sur l’objectif de s’enrichir rapidement. Des efforts réels sont nécessaires pour apprendre ce système de négociation. Comme toujours, cherchez de trader par un compte démo avant d’utiliser du vrai argent.
La négociation au marché du Forex a de grands et potentiels avantages et donc les risques potentielles sont grands eux aussi. Il faut être conscient des risques que l’on peut courir et il faut nécessairement être disponible à les accepter. On recommande vivement de ne pas effectuer de changes avec de l’argent que vous ne vous pouvez pas permettre de perdre.
En premier lieu, on parle du trend follower.

Si vous avez déjà entendu dire que le trend est votre ami, alors ce système va vous dévoiler les mécanismes qui sont à la base de ces mots. Son approche unique au marché va vous permettre d’acquérir une grande compréhension des mouvements du marché et va vous permettre de voir que ce qui se passe au marché des devises n’est pas aléatoire, mais qu’il y a bien évidemment un ordre derrière les mouvements des prix.
Par la pratique et l’application de règles par lesquelles le système de négociation a été projeté, vous allez obtenir une image plus claire du marché et vous allez pouvoir commencer à récolter ses fruits financiers.
Le trend follower est unique, parce qu’il n’essaie pas de prévoir l’avenir, mais plutôt représente un instrument qui aide à reconnaître la tendance actuelle et vous permet de trader dans la direction du marché. Maîtriser le système de négociation va vous donner une plus grande tranquillité, parce qu’il ne sera plus nécessaire de suivre toutes les actualités de l’économie, il ne faudra non plus chercher de comprendre la signification des chiffres du marché ou des opinions des experts.
Dans le prochain article, on va voir aussi quelques unes des différences de négociation entre ce système et d’autres systèmes qui sont trend following, c’est-à-dire qui se basent sur l’interprétation des tendances du marché.

On va voir dans cet article et dans les prochains un intéressant système de négociation forex, que l’on peut mettre en pratique sans grandes difficultés, et qui peut vous conduire à gagner beaucoup d’argent. On sait que les gains au marché du forex dépendent à 70% du commerçant et à 30% du système de négociation que l’on utilise. Vu que gagner ou perdre de l’argent c’est une chose qui dépend beaucoup de la personnalité et des sentiments que l’on ressent quand on trade, on vise à l’aide d’un système de négociation à minimiser l’impact de telles variables. Si on se laisse influencer, même le meilleur système de négociation du monde pourrait nous faire perdre de l’argent.

Ce système de négociation a été projeté conduisant une analyse attentive du marché qui a duré plus de six mois. Il n’a besoin d’aucune amélioration ou changement, comme il s’agit d’une stratégie de négociation totalement optimisée pour être appliquée directement à sa propre négociation. Il convient donc de ne pas la modifier ajoutant d’éventuels indicateurs ou modifiant les paramètres, à moins que vous sachiez exactement ce que vous faites.

Trader à l’aide de cette stratégie telle qu’elle est, c’est donc la solution la meilleur. Le conseil toutefois est celui d’essayer un compte démo pendant au moins deux mois, pour gagner la juste sensation de tous les indicateurs et du système en général. En dernier lieu rappelez-vous qu’en fin des comptes, le succès ou l’échec de cette stratégie dépend de vous et de la façon dont vous arrivez à l’appliquer.

Comme période de temps, il convient d’utiliser un graphique de la durée de 5 minutes et les couples de devises que vous pouvez trader sont les suivants : USD / JPY, USD / CHF, GBP / USD, EUR / USD, USD / CAD, AUD / USD, EUR / JPY et l’or. Bien évidemment, le choix final dépend de vous et de la façon dont vous vous sentez plus à l’aise.

Commençant avec notre devise, on voit que l’euro a perdu du terrain dans le passé contre les autres principales devises à la suite de la demande d’aide financière de la part de l’Irlande. Le pays a demandé 80 milliards de dollar pour pouvoir faire face à une situation de défaut comme celle qui avait frappé la Grèce il y a quelque temps. La situation a eu des conséquences importantes sur l’euro, puisque les investisseurs ont peur d’un effet domino, c’est-à-dire de la possibilité que d’autres pays entrent en défaut. Parmi les pays pour lesquels on a plus de peur, on voit l’Espagne, le Portugal et l’Italie. On craint même que si l’Espagne ou l’Italie demandaient une aide financière, il n’y aurait pas assez d’argent pour pouvoir intervenir.

Volant au Japon, il y a quelque temps le gouvernement est intervenu en faveur du yen japonais, vendant la devise pour la première fois depuis des années. Cela a conduit la valeur du yen japonais à baisser contre le dollar américain, bien qu’il ne se soit pas agi d’un effet si durable comme par contre le gouvernement japonais avait espérer. Maintenant on continue à garder sous contrôle ce rapport de change, puisque, s’il devait atteindre 82.00, on craint que le gouvernement japonais puisse encore intervenir sur le marché.

Pour ce qui concerne le dollar américain, les USA sont en crise de données et de prestations. Les données macroéconomiques qui sont publiées sont toujours décevantes et les peu de données positives n’arrivent pas à améliorer la situation. Même le niveau de chômage est encore à un niveau autour de 10% et, selon les mots d’Obama, devrait rester ainsi encore pendant un certain temps. Cela freine la progression des taux d’intérêt de la part de la Fed. La banque centrale des USA a en fait appelé un deuxième tour d’assouplissement quantitatif, c’est-à-dire une intervention sur la marché dans le but de redresser l’économie. Dans ce cas elle a l’intention d’acheter 600 milliards en fonds d’État américains.

Le Royaume Uni a vu des données macroéconomiques pas sensationnels mais meilleurs par rapport aux USA et à l’Europe, le cours de livre anglaise est donc meilleur.

Au cours de la dernière semaine la livre anglaise a gagné le terrain qu’elle avait perdu et a rejoint sa valeur maximale depuis six semaines contre l’euro et contre le dollar des Etats-Unis. Mais les experts sont nerveux parce que la dette irlandaise peut freiner l’économie du Royaume Uni. D’un côté le Royaume Uni a de sa part qu’il n’utilise pas la devise Euro. De l’autre côté la Grande-Bretagne est le pays qui fait plus de commerce avec l’Irlande par rapport à n’importe quel autre pays de l’Europe continentale, donc les banques anglaises sont sérieusement exposées à la dette irlandaise. D’éventuels ultérieurs impacts négatifs dans la zone euro peuvent avoir un impact aussi sur la reprise de la Grande-Bretagne.

Par conséquent tous les yeux sont pointés sur les entretiens d’aujourd’hui à Bruxelles, dans lesquels on va discuter de la crise avec les dirigeants irlandais. Même avant que la situation irlandaise ne fît la une, il y avait déjà une volatilité insolite sur les taux de change en devise étrangère.

En début septembre la livre était échangée contre l’euro à presque 1,21. A peine huit semaine plus tard la livre a été dévaluée de 8%, arrivant à son minimum depuis sept mois, à 1,18. Maintenant elle vit une appréciation d’outre 5% en moins de trois semaines. Jusqu’à présent la livre anglaise est restée presque fixe malgré les mauvaises nouvelles en provenance de l’Irlande.

L’histoire de la livre anglaise est semblable è celle du dollar USA. A 1,6 dollar on voit, en fait, certains des meilleurs rapports de change de la devise britannique, qui avait rejoint son minimum depuis 25 ans, à 1,35, contre le billet vert en janvier 2009.

Bien que les réductions de bilan et les lieux de travail donnent lieu à des préoccupations en Grande-Bretagne, récemment il y a eu un afflux de nouvelles qui a permis à la livre anglaise un élan vers le haut. Peut-être encore plus important est l’inflation constamment élevée, qui a rendu toujours plus probable le fait que la Banque d’Angleterre élève les taux d’intérêt plut tôt de qui avait été pronostiqué il y a six mois. Le taux d’intérêt, on le sait, pousse presque toujours la devise vers le haut.

Qu’est-ce que les devises exotiques? Elles sont ces devises qui ne sont pas communes au marché des changes. Les devises exotiques sont normalement celles en provenance des pays en voie d’émergence, comme certaines parties de l’Asie, du Pacifique, du Moyen Orient et de l’Afrique. Il n’est pas facile de faire du trading sur des devises exotiques, parce que le marché n’a pas la même quantité d’activité pour une devise exotique comme pour les devises principales.

Les principales devises les plus habituellement échangées sont par exemple le dollar américain (USD), l’euro (EUR), le yen japonais (JPY), la livre anglaise (GBP) e le franc suisse (CHF). Certains veulent inclure aussi le dollar australien (AUD) parmi les devises majeures, même si souvent il est considéré une devise mineure. Le dollar canadien (CAD) et le dollar néozélandais (NZD) sont aussi des devises mineures.

Les devises exotiques ne peuvent pas être définies comme majeures ni comme mineures, mais elle sont en tout cas importantes au marché du Forex.

Le commerce de devises exotiques est différent du trading des devises majeures, parce que le niveau d’intérêt pour les devises exotiques de la part du marché est plus bas. Le manque relatif d’activité du marché des devises exotiques, les rend des devises qui peuvent avoir aussi un coût élevé, outre qu’un haut degré de risque.

Un haut risque indique aussi la chance d’obtenir des profits élevés. Mais le marché des devises exotiques n’est pas facile à comprendre complètement. Les milieux politiques et financiers des pays en voie d’émergence peuvent changer rapidement.

Les taux des devises exotiques ont des spreads plus grands par rapport à ceux des devises principales.

Donc, il est important pour faire du commerce de devises exotiques, de procéder avec prudence et de prendre en considération le spread le plus grand dans le calcul du profit potentiel.  Le spread, on le répète, représente la différence entre les prix long et short d’un couple de devises.

Les données qui ont été publiées hier et qui mettent en évidence la grande croissance du marché mondial des échanges en devises, prouvent que si le Japon cherchait d’intervenir pour arrêter la montée du yen, il devrait affronter un devoir beaucoup plus grand qu’en 2004.

Le dernier rapport triennal de la Banque des Réglementations Internationales prouve en fait que les échanges entre dollar et yen japonais, presque avec certitude la cible de chaque intervention, ont presque doublé entre avril 2004 et avril 2010, faisant enregistrer une montée aussi dans les facturations moyennes journalières, arrivées à 570 milliards de dollars contre les 330 milliards de l’année 2004.

Effectivement maintenant il est plus difficile de gérer ou de manipuler le marché des devises, justement parce qu’il a crû. Entre-temps Tokyo est sous pression pour essayer de faire encore mieux pour freiner la montée du yen. Le dollar est descendu au minimum depuis 15 ans contre la devise japonaise, pendant la semaine dernière.

Effectivement un yen trop fort est une mauvaise nouvelle pour l’économie japonaise, depuis toujours au top dans les exportations. Par exemple, le président de la Suzuki a expliqué que la force du yen est en train d’avoir un impact très grand sur les revenues de la compagnie de moto japonaise, affirmant que l’appréciation du yen est hors contrôle.

Le premier ministre Naoto Kan a expliqué que le gouvernement prendra des mesures décisives contre le yen en augmentation, dès que cela se rendra nécessaire.

Toutefois, vue l’expansion rapide du marché des devises, n’importe quelle intervention qui cible à vendre le yen, devrait être beaucoup plus grande des 35 trillions de yen, quelques 420.000 millions de dollars, vendus entre 2003 et 2004, pour obtenir des effets durables.

La croissance du marché des devises rend en outre indispensable que chaque intervention soit conduite en collaboration avec d’autres pays, pour renforcer les possibilités de succès. Mais cela semble bien improbable, vu qu’un dollar faible aide les Etats-Unis à soutenir leur fragile reprise économique, par un renforcement des exportations.

Le Japon devrait donc opérer seul, vu qu’il ne devrait y avoir aucune possibilité de collaboration avec les Etats-Unis dans ce sens.

Le ministre des finances japonais a annoncé qu’il considère les marchés des devises en tant qu’une forte menace pour le yen, surtout pour ce qui concerne la reprise des exportations du pays.

Le yen, qui a atteint la valeur la plus haute depuis 15 ans par rapport au dollar, a mis en évidence des sonnettes d’alarme pour le pays, qui a vu sa croissance économique subir un ralentissement net pendant le deuxième trimestre 2010.

Les experts du secteur pensent que la banque centrale japonaise pourrait introduire un relâchement ultérieur de la politique monétaire. Le Japon pendant cette semaine a perdu sa position de deuxième économie la plus grande du monde, en faveur de la Chine, à la suite des chiffres, relatives au deuxième trimestre, du produit intérieur brut, qui ont fait enregistrer 1.288 milliards de dollars pour le Japon contre les 1.336 milliards de dollars chinois. La croissance du PIB japonais au cours du deuxième trimestre a été de 0,4  %, au dessous des attentes du marché, qui par contre étaient autour de 2,3 %.

Jusqu’à présent le Japon reste quand même avant la Chine si on considère la première moitié 2010, mais les experts, tout comme le Fond monétaire international, prévoient que la Chine va dépasser le Japon si on considère toute l’année 2010.

Malgré les résultats décevants il y a aussi ceux qui disent que l’économie japonaise n’est pas dans un moment de pause, parce qu’elle est en train de se redresser de façon constante.

Le premier ministre japonais Naoto Kan a été, cette semaine, en réunion avec les principaux ministres du pays pour discuter des mesures d’attrait, qui seront introduites au mois prochain, dans la tentative de relancer l’économie. Parmi les objectifs il y a ceux de présenter des subvention pour promouvoir les investissements des entreprises dans des installations écologiques et vertes.

Le gouvernement devrait aussi se préoccuper de ceux qui n’ont pas de travail, augmentant le financement pour les petites et moyennes entreprises et augmentant les subsides aux entreprises embauchant des diplômés.

On a commencé à voir dans le dernier article l’index Ifo, en le définissant en tant que l’un des majeurs indicateurs pour ce qui concerne l’évaluation de l’évolution du moral de l’économie allemande. Cet index est calculé à partir d’un questionnaire d’environ 7.000 dirigeants des entreprises du pays. Les résultats du sondage sont après classifiés sur la base de ceux qui pensent qu’il y a un marge pour la croissance contre ceux qui par contre croient qu’il y a des possibilités de déclin de l’évolution de l’activité économique, le tout classifié selon les secteurs d’appartenance respectifs.

Ensuite on calcule une moyenne des deux jugements. Il est important de remarquer que certains dirigeants puissent croire que les choses vont rester inaltérées. Leurs avis sont quantifiés et utilisés pour obtenir l’éventuel pourcentage moyen.

De quelle façon va-t-il l’index Ifo influencer le marché des devises?

Cet index est en mesure de compromettre le commerce du Forex surtout si on pense que l’Allemagne est l’un des principaux exportateurs d’Europe. Par exemple, considérez une situation où les différentes prévisions indiquent une baisse des achats des matières premières utilisées pour la fabrication de produit destinés à l’exportation. Une telle perspective pourrait conduire à une baisse importante des activités d’exportation, avec une conséquente baisse de la valeur de la monnaie.

Comment peut-il l’index Ifo influencer le marché des actions?

Vu que dans le Forex est aussi possible de prévoir l’évolution des index, il est important de voir comment l’index Ifo peut influencer le marché des actions. La Bourse réagit toujours aux perceptions d’une croissance éventuelle ou d’un éventuel déclin de l’activité économique. Dans le cas d’un déclin il pourrait y avoir une situation où les investisseurs essaient à la hâte de céder leur participations de peur d’être entraînés dans le déclin imminent. Une telle course aux ventes se traduit automatiquement en une baisse des prix des actions, donc en une baisse de l’index de la bourse relative.

Il est donc important de tenir en compte l’évolution de l’index Ifo.

L’index allemand Ifo est un sondage conduit parmi les patrons des entreprises au top de l’économie allemande, fait avec l’objectif de mesurer les résultats économiques du pays. Le but de ce sondage est celui d’obtenir la perception que les principaux acteurs de l’économie ont de l’évolution future de l’activité économique, en se basant sur des données déjà en leur possession. Ces données sont principalement les achats et les commandes. Quant à eux les entrepreneurs devraient considérer si de tels facteurs vont influencer la croissance ou le déclin économiques dans les secteurs respectifs.

Combien est-il important cet index? Il s’agit d’un indicateur très important, parce qu’il aide à avoir une projection imminente de l’évolution de l’activité économique. N’importe quel investisseur regarde à cet index pour comprendre comment bouger à l’avenir, parce qu’il donne un rapport détaillé pour chaque secteur de l’économie, en donnant ainsi à chaque investisseur un regard anticipé sur quels secteurs peuvent s’améliorer ou s’empirer, leur permettant d’agir en conséquence.

Même si cet index est principalement une étude du moral des plus importants chefs d’entreprise sur l’évolution future des activités dans les secteurs respectifs, ses résultats ne peuvent pas être ignorés, puisque ce moral se base principalement sur la documentation en possession des dirigeants en matière d’achats. Il ne peut donc pas y être de façon meilleure de prévoir les perspectives économiques futures que celle de les avoir directement de la part des directs intéressés.

Comment calcule-t-on la valeur de cet index? L’institut Ifo, ayant son siège à l’Université de Munich, effectue un examen détaillé d’environ 7.000 entreprises, dans tous les secteur économiques importants. Cette étude reflète le moral des chefs d’entreprise, comme déjà évoqué, au sujet des perspectives futures de l’activité économique dans leurs secteurs différents.

Dans le prochain article on va continuer à parler encore de cet intéressant indicateur, en allant voir comment ce dernier est capable d’influencer le comportement des investisseurs dans le marché du Forex et comment il agit sur le marché des devises.